Home / KIẾN THỨC ĐẦU TƯ / Chia sẻ kinh nghiệm / Các thủ thuật xào nấu sổ sách của doanh nghiệp

Các thủ thuật xào nấu sổ sách của doanh nghiệp

  1. Cung cấp thêm tín dụng cho khách hàng

Thông thường cuối năm, các doanh nghiệp tập trung đẩy mạnh doanh thu nhằm đạt kế hoạch lợi nhuận mà ĐHCĐ thông qua trước đây. Cụ thể:

Cuối năm doanh thu tăng đột biến ( mở rộng chónh sách bán hàng, tăng phải thu)

Thỏa thuận khách hàng lấy hàng vào cuối năm và đầu năm sau trả lại hàng với lý do nào đó

  • Phát hiện bằng cách so sánh nợ phải thu/ DTT qua các kì

Ví dụ: Cho khách hàng trả chậm 30 ngày giờ tăng lên 60 ngày=> rủi ro không thu được, trên sổ sách doanh thu tăng dẫn đến lợi nhuận tăng nhưng không có tiền

  1. Không hợp nhất công ty con khi kết quả bất lợi

Mô hình công ty mẹ - con -> hoạt động mua bán nội bộ lòng vòng của công ty mẹ và công ty con là không tránh khỏi. Vì thế, khi hợp nhất BCTC, các giao dịch nội bộ này phải loại trừ khỏi doanh thu hợp nhất và giá vốn hàng bán phải điều chỉnh tương ứng

Ví dụ: tập đoàn ABC chuyên sản xuất  bếp gas và đang sở hữu 90% công ty XYZ kinh doanh cùng ngành nghề. 25/12/2010, ABC bán cho XYZ 1 lô hàng trị giá trên hợp đồng 200 tỷ . Đến 31/12/2010, lô hàng đó vẫn nằm trong kho của XYZ

Báo cáo kết quả kinh doanh XYZ và ABC

Chỉ tiêu ( triệu)ABCXYZHợp nhất
Doanh thu

 

1.200.00010.0001.010.000
Gía vốn hàng bán840.0007.000707.000
Lợi nhuận gộp360.0003.000303.000
LNST225.0001.500166.500
  • Vì nhiều lý do khác nhau, báo cáo KQKD XYZ không được hợp nhất vào ABC
  • Doanh thu hợp nhất ABC: 1010 tỷ ( thay vì 1200 tỷ) và LNST sẽ thấp hơn công bố

Doanh thu mẹ ABC: 1500 trong đó doanh thu nội bộ từ việc bán hàng cho công ty con của ABC: 300. Nếu hợp nhất Báo cáo tài chính, doanh thu của công ty mẹ hợp nhất là 1200 ( 1500 -300)

  1. Trích lập dự phòng giảm giá đầu tư

Doanh nghiệp đầu tư vào cổ phiếu đang niêm yết/ OTC, phải đánh giá lại giá trị thị trường vào thời điểm cuối năm

=> Trích lập dự phòng ( những cổ phiếu không niêm yết trên sàn có thể trích lập thấp hơn thực tế)

  1. Làm giảm chi phí bằng cách vốn hóa

Chi phí kinh doanh được ghi nhận trên bảng cân đối kế toán thay vì đưa vào kết quả kinh doanh

Ví dụ: Chi phí lãi vay trong các dự án đầu tư xây dựng cơ bản dở dang được đưa vào vận hành trong kì. Thông thường các chi phí lãi vay ngân hàng của giai đoạn trước khi công trình đi vào hoạt động sẽ được vốn hóa vào giá trị công trình. Chi phí lãi vay sau thời điểm này phải được ghi nhận vào chi phí kinh doanh trong kì

Để công trình đi vào hoạt động chính thức, doanh nghiệp phải trải qua nhiều công đoạn kiểm nghiệm, chạy thử, bàn giao. Bằng nhiều lập luận khác nhau, doanh nghiệp có thể vốn hóa một phần chi phí lãi vay vào giá trị công trình thay vì ghi nhận chi phí này vào KQKD trong kì theo đúng bản chất của nó. Cách làm này sẽ giảm chi phí hoạt động và tăng lợi nhuận sau thuế

5.Đẩy nợ cho con

Công ty cổ phần T( đã niêm yết trên sàn HOSE) vừa hoàn thành BCTC quý 3 với kết quả doanh thu đạt được 315 tỷ, LNTT 26,7 tỷ( đạt kế hoạch đề ra). Nhiều người cho rằng kết quả này là khả quan. Tuy nhiên, điều đáng chú ý là doanh thu của công ty này đã tăng đột biến từ  9 tỷ đồng lên 315 tỷ. Trong khi đó, nhìn lại BCTC, tiền và các khoản tương đương tiền chỉ có 647 triệu, còn lại nợ phải thu. Nguồn thu này là khoản phải thu cực lớn từ công ty TNHH C với số tiền 326 tỷ. Tuy nhiên, vấn đề sẽ không có gì nghi ngại nếu như công ty TNHH C này không phải do người thân của chủ tịch HD9QT công ty P đứng tên làm chủ tịch

Công ty cổ phần T đã thực hiện bán 1 cục tài sản nào đó để nhằm ghi nhận nợ, làm tăng doanh thu. Nếu như thế, thực ra tiền chỉ chuyển long vòng và chỉ mang hình thức vỏ bọc, điều đó làm nhà đầu tư rất khó xác định

     6.Con nuôi mẹ

1 tập đoàn, tổng công ty hoạt động kinh doanh không mấy nổi bật, thậm chí nợ khá nhiều nhưng thường thực hiện vỗ béo công ty con đề niêm yết trên sàn, sau đó lấy những khoản lợi nhuận  từ hoạt động trên sàn chứng khoán để nuôi công ty mẹ.

Tập đoàn K cổ phần hóa 1 xí nghiệp  và đem niêm yết trên sàn Hà Nội. Để làm BCTC công ty này đẹp lên, tập đoàn K đã thực hiện 1 số động tác, trong đó có việc chuyển bán dự án lớn thuộc ngành khoáng sản có khả năng sinh lời rất cao cho công ty con. Khi giá cổ phiếu công ty con đã tăng mạnh, đủ để tập đoàn mẹ thực hiện kinh doanh, phát hành cổ phiếu để hút vốn về cho mình thì tập đoàn mẹ tìm cách thu lại dự án

7.Những nghi vấn mới

Công ty cổ phần H đã công bố kế hoạch kinh doanh từ BĐS  trong quý 3/2010, tăng gần 20 tỷ đồng nhưng thực tế con số này đã có 1 phần khá lớn từ khoản phải thu của 1 công ty liên kết được cho là đã mua hàng chục căn hộ của công ty H nhưng chưa thanh toán. Liệu rằng khoản này có chắc sẽ là nguồn phải thu thật hay chỉ là động tác giả? Đó là vấn đế NĐT cần quan tâm

8.Thay đổi chính sách kế toán

Phương pháp xác định giá thành, chính sách trích lập dự phòng, phương pháp khấu hao. Chi phí sản xuất có thể không được phân bổ đủ vào thành phẩm mà treo tại chi phí sản xuât dở dang, dẫn đến GVHB giảm và lợi nhuận tăng. Ngược lại, chi phí sản xuất có thể bị hạch toán thẳng vào GVHB hay chi phí khác để làm giảm giá trị thành phẩm. tồn kho và GVHB trong năm tới.

Show Buttons
Hide Buttons